Wie man den Erben darauf vorbereitet, den Reichtum durch einen persönlichen Fonds zu verwalten

Kinder wählen oft alternative Wege und verwirklichen sich in Gebieten, die weit vom Familienunternehmen entfernt sind. Und dann stellt sich die akute Frage: Wie kann man nicht nur Vermögenswerte übertragen, sondern auch die Fähigkeit, sie ordnungsgemäß zu entsorgen?

Warum große Vermögen selten Urenkel erreichen

Bis 2030 wird ein Viertel der russischen Bevölkerung über 60 Jahre alt sein, und die durchschnittliche Lebenserwartung für Männer ist jetzt 67-68 Jahre alt. Solche demografischen Realitäten konfrontieren Unternehmer mit der Tatsache, dass sich das Zeitfenster für die bewusste Vorbereitung von Nachfolgern erheblich verengt. Wenn die Verbindung zwischen der intellektuellen Reifung von Kindern und dem Transfer von Finanzkapital nicht im Voraus aufgebaut wird, riskiert selbst das beeindruckendste Familienerbe, die traurigen Statistiken zu wiederholen.

Etwa 70% der Familienunternehmen gehen pleite oder verkaufen, bevor sie an die zweite Generation weitergegeben werden, während nur 10% die dritte Generation erreichen. Und der Punkt ist nicht, dass die Erben inkompetent sind, sondern dass die Übertragung von Geschäften ein langer Prozess und Training ist.

Nach neuesten Untersuchungen sind 72% der Familienunternehmen ihre Gründer, und nur 11% der Unternehmen haben ihre derzeitigen Eigentümer geerbt. Das bedeutet, dass die meisten Unternehmen noch auf den ersten Übergang vom Gründer zum Nachfolger warten.

Warum der Wille nicht funktioniert

Nach dem Willen können Sie Eigentum übertragen, aber nicht Managementfähigkeiten oder Verantwortungsverständnis und noch mehr - den Wunsch, das Familienunternehmen fortzusetzen. Das ist der Unterschied zwischen dem Nachfolger und dem Erben. Der Mangel an vorheriger Ausbildung und der schrittweise Eintritt in die Rechte führt dazu, dass sich der Staat nach einer Generation zu ungerechtfertigten Ausgaben, erfolglosen Investitionen und Konflikten zwischen Verwandten ausbreitet.

Um dies zu verhindern, brauchen wir eine Struktur, die gleichzeitig Vermögenswerte vor der Unerfahrenheit der Erben schützt und sie schrittweise so kultiviert, dass sie Kapital als langfristige Verbindlichkeit behandeln und sie auf die Rolle des Nachfolgers vorbereiten.

Persönliche Mittel

Eines der universellsten Werkzeuge, die einen umfassenden Ansatz zum Thema Kontinuität ermöglichen, sind persönliche Gelder. Im Gegensatz zu einem Willen oder Geschenk ist eine persönliche Stiftung eine rechtliche Struktur, die drei wichtige Funktionen teilt:

eigentum an vermögenswerten; vermögensverwaltung; einkommensgenerierung.

Darüber hinaus schafft die persönliche Stiftung eine Plattform für das „Wachstum des Nachfolgers während des Lebens des Gründers.

Stellen Sie sich vor, dass der Gründer plötzlich stirbt und der Erbe noch nicht die Volljährigkeit erreicht hat. Im gewöhnlichen Erbe fällt das Kapital unter die Verwaltung von Wächtern, die es verschwenden können. Tatsächlich wird das Vertrauen selbst zum Wächter.

Wesentliche Vorteile

Fondsdokumente legen vorab fest, wer die Vermögenswerte genau verwaltet, beispielsweise eine professionelle Managementgesellschaft oder ein Treuhänder des Gründers.

Der Fonds bestimmt, wie die Bedürfnisse des Kindes (Wohnung, Bildung, Behandlung) finanziert werden und wer diese Zahlungen kontrolliert.

Zahlungen aus dem persönlichen Fonds erfolgen nur aus formalen Gründen, die in den Dokumenten des Fonds festgelegt sind. Kein Familienmitglied kann die Dokumente der Stiftung umschreiben.

Ein persönlicher Fonds entlastet den Erwartungsdruck eines Elternteils. Das Kapital gehört nicht ihm, sondern der Struktur selbst, und der Erbe übernimmt die Rolle des Nutznießers - eine Person, die das Recht auf Einkommen hat, aber nicht die Last der vollen Verantwortung trägt, bis er seine Bereitschaft beweist.

Das Prinzip der "ersten Dividende, dann Macht". Die Dokumente des Fonds können einen schrittweisen Eintritt in Rechte vorsehen: zum Beispiel Zugang zu Grundzahlungen ab dem 25. Lebensjahr, vollständige Kontrolle über Vermögenswerte ab dem 30. Lebensjahr.

Der Fonds ermöglicht die Übertragung von Werten, nicht nur von Vermögenswerten.

Phasen der Beteiligung des Erben am Kapitalmanagement

Dokumente des persönlichen Fonds können ein gestaffeltes Programm der Beteiligung des Nachfolgers an der Verwaltung des Familienkapitals vorsehen. Betrachten Sie das grundlegende Szenario, das bereits in der russischen und ausländischen Praxis funktioniert.

Stufe 1. Bildung und die ersten KPIs (18-25 Jahre) - die Stiftung zahlt ein "Bildungsstipendium" - nicht automatisch, sondern wenn klare Bedingungen erfüllt sind. Dies kann die Zulassung zu einer spezialisierten Universität, ein Praktikum in einem großen Drittunternehmen, die Durchführung vereinbarter KPI (Prüfungen usw.) umfassen. Phase 2. Die erste Investition (25-30 Jahre) - in dieser Phase erhält der Erbe das Recht, in die Aufsichtsbehörde einzutreten, die für die Kontrolle der Verwaltung eines kleinen Teils des Fondsvermögens (z. B. 5-10% des Portfolios) verantwortlich ist. Stufe 3. Vollzugang (30+ Jahre) – wenn die vorherigen Stufen erfolgreich sind, ist der Nachfolger eine Aufsichtsbehörde, die für die Kontrolle aller Vermögenswerte zuständig ist.

Was tun, wenn der Erbe seinen Weg wählt

Oft planen Kinder nicht, die Arbeit ihrer Eltern fortzusetzen, sondern wollen die finanzielle Unterstützung der Familie behalten. In diesem Fall spart der persönliche Fonds nicht nur Kapital, sondern auch Familienbeziehungen. Die Stiftung stellt einen professionellen Manager ein, und der Erbe erhält passives Einkommen, wie 5-7% des Kapitals pro Jahr oder einen Zuschuss für sein eigenes Unternehmen.

Dadurch streitet sich der Erbe nicht mit dem Elternteil über unterschiedliche Zukunftsvisionen, sondern nutzt das Kapital als Sprungbrett für sein Projekt, sei es eine Kunstgalerie, ein Science Lab oder ein Startup in einer ganz anderen Branche.

Grundlegende Empfehlungen an Kapitaleigentümer

Beginnen Sie, Ihre Erben so früh wie möglich zu trainieren. Ein persönlicher Fonds kann eingerichtet werden, wenn das Kind noch nicht das Volljährigkeitsalter erreicht hat, und wenn es erwachsen wird, wird die Struktur bereits funktionieren. Studieren Sie sorgfältig die Dokumente des Fonds. Je besser die Dokumente, desto weniger Streitigkeiten in der Zukunft. Wählen Sie einen professionellen Manager. Reputationsmanagement ist keine Ausgabe, sondern eine Investition in den Familienfrieden und eine Garantie, dass die Struktur viele Jahre lang funktionieren wird.

Es spielt keine Rolle, welches Szenario umgesetzt wird - die Ausbildung eines motivierten Nachfolgers, der allmählich die Kontrolle übernimmt, oder die Unterstützung von Erben, die ihren eigenen Weg gewählt haben. Der Fonds trennt Kapital und Kontrolle, schützt vor externen Bedrohungen (Gläubiger, Teilung des Vermögens während der Scheidung, skrupellose Vormund) und internen Konflikten (Kämpfe zwischen den Erben, Druck eines lebenden Elternteils).